最近因為想整理自己的財務狀況，所以開始研究9年半前購買的香港保單。
其中最讓我好奇的，就是我的保單到底值多少錢？畢竟…這可是我辛苦繳了好幾年的保費，而且當初建議書上寫說8年就能回本！
為了弄清楚這個問題，我決定好好研究一下香港的保誠人壽公司 My Prudential網站。
說真的，一開始我覺得有些複雜，畢竟網頁上有很多選項可選擇，但只要能夠找到正確的路徑，其實也就不難了。
檢查之後嚇一跳。沒想到退保價值竟然變得比預期低很多，預期回本時間又再次拉長至第12年度末…
究竟是怎麼一回事呢？以下就讓我來分享一下我的親身經驗，手把手帶大家一起查詢香港保單的退保價值吧！
延伸閱讀：香港保單安全嗎？保險公司會倒閉？5個境外保單風險，你一定要先評估！
文章目錄
步驟1：登入香港保誠My Prudential的官網
第一步是先登入官網，若不小心忘記密碼，可點選「忘記密碼」，透過電話或email重新設定。
香港官網：https://www.prudential.com.hk/
步驟2：查看保單詳情
點選首頁之後，再點入【保單詳情】。
步驟3：查看年結通知書
接下來點選【查看年結通知書/繳費通知書/信件】，「年結通知書」就是「年度報告書」的意思。
選擇【保單號碼】後，類型選擇【年結通知書】，並按下【開始搜尋】
步驟4：下載最新的年結通知書
搜尋之後，網頁會列出各期的年結通知書，如果需要看最新年度的資料，點選最上方的通知書即可下載至桌面。
步驟5：檢視退保價值
大約在網頁第四頁，可以看到退保價值，這裡分成幾個重要部分
- 保單年度終結：保單生效日起所經過的年度，第一個完整一年即是第一保單年度
- 繳付保費總額：以前繳過的總保費
- 保證金額：保險公司保證支付的金額
- 非保證金額：保險公司依照投資績效提供的紅利，包含累積歸原紅利+特別紅利
- 總額：預估的退保金額
營運績效及分紅狀況的指標：分紅實現率、現金價值比率
看完「退保價值」那一欄之後，我發現和當初規劃書上所寫的預期金額差異非常大！
因為這張保單購買當下的規劃書，預期第8年度末就會回本，如今已經第9年度末，但是退保當下仍然會面臨虧損，並且預期第12年度末才有機會回本。
補充說明：「退保價值」是一個動態的數字，今年規劃書的金額與明年規劃書的金額可能不一樣。
如果想了解保單的營運績效及分紅狀況，可參考兩個指標：
- 分紅實現率 (Fulfillment Ratio)：非保證金的達成比率
- 總現金價值比率 (Total Cash Value Ratio)：總現金價值 (保證金+非保證金) 達成的比率
每一家公司、每一張保單的達成比率都不一樣，即使是同一家公司的同一張保單，每一年度也會不一樣。
以2015年度生效的這張保單為例，2020年度時的總現金價值比率還有93% (上圖)，但2024年度的總現金價值比率只剩下82% (下圖)。
了解香港保單的投資風險
這也是為什麼我一再提醒大家，香港保單是一種「投資」，而不是「存錢」，它就像「個股」一樣具有「不確定性」，而且不同保險公司、不同種類與不同年份保單，績效都差異很大。
當初給我的建議書，預估30年後可翻至5~6倍，如今卻預估30年後只會翻至4~5倍 (未來是否會變更少，我就無法預測了)。
倘若你是用來規劃30年的退休金，有可能必須等到30年後，才能得知這張保單的「總現金價值」是否真的可以翻到那麼多倍。
因此我認為，香港保單不是不能買，但千萬不要把大部分的金額都重押在香港保單！除非你配置的目的不只是「投資」，而是還有其他需求 (譬如節稅、贈與、繼承等)。
若有投資能力及資產配置觀念的話，資金可依照適合的比例投入整體股市及債市，並且透過指數化投資策略，長期買進並持有，至少可以穩穩地讓資產成長，而且報酬率通常比保單高很多；至於股市的流動性更不用說，當你需要用錢時，隨時都能提出來，不用擔心像保單一樣有這麼長的閉鎖期。
補充說明：很多業務員告訴我，這是因為當時保誠的那張保單，達成率比較沒那麼好；但有朋友看完這篇文章後告訴我，他是7年半前買購買香港AXA保單，目前的退保價值也是遠低於預估值。
